16 Dec Follow up newsflash Aruba expatriate facility / Continuacion del flash informativo de la facilidad de expatriados de Aruba
Dear client,
In our e-mail of October 22 (see below), we informed you that the expatriate facility had been given formal shape through an amendment to the Regulation for the tax treatment of fringe benefits (“Regeling fiscale behandeling secundaire arbeidsvoorwaarden”). We also explained that some elements of the facility deviate from the beneficial tax policy as adopted in June 2013.
Following the formalization of the expatriate facility, we submitted a list of questions to the Tax Authorities concerning the interpretation of the formalized facility, which we felt was unclear on several points. The Tax Authorities have recently answered those questions. We are writing to you now to inform you about the answers, which have key significance for applying the expatriate facility in practice.
Income standard
One of the conditions for applying the facility is that the expatriate “must earn wages of a minimum of AWG 150,000”. The term “wages” is not defined. The beneficial tax policy did not use the term “wages,” instead stating that the expatriate must possess sufficient expertise and that, to prevent discussions about the precise meaning, “an income standard of a minimum of AWG 150,000 applies.”
The question remained, however, how this income standard should be interpreted. The Tax Authorities have now explained that the term “wages” should be interpreted in accordance with the concept of wages as used in the Wage Tax Ordinance (Landsverordening loonbelasting), including the provisions that exclude particular components from the scope of that concept.
According to the information from the Tax Authorities, therefore, the following components are disregarded for purposes of the income standard:
• Wage tax payable by the employer under a net wages arrangement: the wages are not grossed up, and the wage tax is therefore essentially a tax-free allowance for the employee;
• The components that are exempt from wage tax under the expatriate facility: the tax-free remuneration in kind of AWG 15,000 per calendar year, the tax-free allowance for school costs of AWG 25,000 per child per calendar year and the tax-free allowance for renting accommodation up to a maximum of AWG 2,500 per month;
• Other tax-free components including representation and car allowances, pension premiums paid by the employer and employer’s contributions to social security schemes.
Our view is that the Tax Authorities’ interpretation is at odds with the purpose and intent of the income standard. It also seems to deviate from the beneficial tax policy, which was based on an “income standard of a minimum of AWG 150,000” and so appeared to be broader in scope: for example, the expatriate has more “income” if the employer pays the wage tax (although not in the form of taxable wages). The same holds true for the tax-free income components listed above, such as pension rights. This raises the question of whether a different position might be adopted, particularly for expatriates who submitted their applications for the expatriate facility before the rules were formalized.
The Tax Authorities have also explained that the income standard must be satisfied continually throughout the entire duration of the expatriate facility. If at any moment the expatriate does no longer meet the income standard, for instance if his or her salary is reduced, he or she may no longer claim the facility.
Expertise requirement
Under the beneficial tax policy, the requirement that an expatriate’s expertise was lacking or scarce on the local labor market was automatically satisfied if the expatriate met the income standard and could submit a work permit. The formalized facility does not include that provision. According to the Tax Authorities, the expertise requirement is now a separate requirement, on top of the other requirements.
Tax-free remuneration in kind of AWG 15,000 per calendar year
Qualifying expatriates are now eligible for a tax-free remuneration in kind of AWG 15,000 per calendar year. In contrast, the beneficial tax policy provided for an exemption for monetary remuneration, such as reimbursements, up to AWG 15,000 per calendar year. The effect is obviously not automatically the same, for example if an employee receives reimbursements but does not have remuneration in kind. The Tax Authorities have said that in these cases the beneficial tax policy may be applied until the date on which the formalization came into force: tax-free reimbursements up to AWG 15,000 per calendar year may be made to expatriates until October 2017, therefore, but not beyond that date.
Company-provided accommodation
The Regulation for the tax treatment of fringe benefits provides rules for determining the taxable benefit where the employer makes accommodation (i.e., employer-owned accommodation) available to the employee or pays the employee’s rent. The expatriate facility states explicitly that the rules under the Regulation do not apply. However, the Tax Authorities have now responded that this holds true only where the employer pays rent (which is tax-free up to AWG 2,500 per month); it does not apply in other situations, such as where the employee has the use of employer-owned accommodation. In the latter scenario, the benefit must be established in accordance with the rules referenced above (which state that the taxable benefit is contingent on the value of the accommodation and the value of the expatriate’s other wage components). That benefit may be (partly) exempt as the expatriate is eligible to a tax-free remuneration in kind of AWG 15,000 per calendar year.
Please let us know if you have any questions regarding the above or otherwise.
Regards,
Estimado cliente,
En nuestro correo electrónico del 22 de octubre (ver más abajo), le informamos que la facilidad de expatriados se había formalizado a través de una enmienda de la Regulación para el tratamiento fiscal de los beneficios complementarios (“Regeling fiscale behandeling secundaire arbeidsvoorwaarden”). También explicamos que algunos elementos de la facilidad se desvían de la política fiscal beneficiosa adoptada en junio de 2013.
Luego de la formalización de la facilidad para expatriados, presentamos una lista de preguntas a Las Autoridades Fiscales con respecto a la interpretación de la facilidad formalizada, la cual sentimos que no estaba clara en varios puntos. Las Autoridades Fiscales respondieron recientemente a estas preguntas. Le estamos escribiendo a ustedes para informarle acerca de las respuestas, que tienen una importancia clave para la aplicación de la facilidad de expatriados en la práctica.
Estándar de ingresos
Una de las condiciones para aplicar la facilidad es que el expatriado “debe ganar el salario de un mínimo de AWG 150,000”. El término “salario” no está definido. La política fiscal beneficiosa no usó el término “salario”, sino que estableció que el expatriado debe poseer suficiente experiencia y que, para evitar discusiones sobre el significado preciso, “se aplica un estándar de ingresos de un mínimo de AWG 150,000”.
La pregunta seguía siendo, sin embargo, cómo debe interpretarse este estándar de ingresos. Las Autoridades Fiscales ahora han explicado que el término “salario” debe interpretarse de acuerdo con el concepto de salario tal como se utiliza en la Ordenanza de Impuesto Salarial (Landsverordening loonbelasting), incluidas las disposiciones que excluyen componentes particulares del alcance de ese concepto.
De acuerdo con la información de las Autoridades Fiscales, por lo tanto, los siguientes componentes no se tienen en cuenta a los efectos del estándar de ingresos:
• Impuesto salarial pagadero por el empleador en virtud de un acuerdo salarial neto: los salarios no se acumulan, y el impuesto salarial es, por lo tanto, esencialmente una asignación libre de impuestos para el empleado;
• Los componentes que están exentos del impuesto salarial bajo la facilidad de expatriados: la remuneración libre de impuestos en especie de AWG 15,000 por año calendario, la asignación libre de impuestos para los costos escolares de AWG 25,000 por niño por año calendario y la asignación libre de impuestos para alquilar una vivienda hasta un máximo de AWG 2,500 por mes;
• Otros componentes libres de impuestos incluidos esta por representación y automóviles, las primas de pensión pagadas por el empleador y las contribuciones del empleador a los regímenes de seguridad social.
Nuestra opinión es que la interpretación de las Autoridades Fiscales está en desacuerdo con el propósito y la intención del estándar de ingresos. También parece desviarse de la política fiscal beneficiosa, que se basaba en un “estándar de ingresos de un mínimo de AWG 150,000” y parecía tener un alcance más amplio: por ejemplo, el expatriado tiene más “ingresos” si el empleador paga el impuesto al salario (aunque no en la forma de salarios imponibles). Lo mismo se aplica a los componentes de ingresos libres de impuestos enumerados anteriormente, como los derechos de pensión. Esto plantea la pregunta de si se podría adoptar una posición diferente, particularmente para los expatriados que presentaron sus solicitudes para la instalación de expatriados antes de que las reglas se formalizaran.
Las Autoridades Fiscales también han explicado que el estándar de ingresos debe cumplirse continuamente durante toda la duración de la facilidad de expatriados. Si en algún momento el expatriado ya no cumple con el estándar de ingresos, por ejemplo, si se reduce su salario, él o ella ya no podrán reclamar la facilidad.
Requerimiento de experiencia
Bajo la política fiscal beneficiosa, el requisito de que la experiencia de un expatriado era carente o escasa en el mercado laboral local se satisfacía automáticamente si el expatriado cumplía con el estándar de ingresos y podía presentar un permiso de trabajo. La facilidad formalizada no incluye esa disposición. De acuerdo con Las Autoridades Fiscales, el requerimiento de experiencia es ahora un requerimiento separado, además de los otros requerimientos.
Remuneración libre de impuestos en especies de AWG 15,000 por año calendario
Los expatriados que califiquen con los requisitos ahora son elegibles para una remuneración libre de impuestos en especie de AWG 15,000 por año calendario. Por el contrario, la política fiscal beneficiosa preveía una exención para la remuneración monetaria, como los reembolsos, hasta AWG 15,000 por año calendario. El efecto, obviamente, no es automáticamente lo mismo, por ejemplo, si un empleado recibe reembolsos, pero no tiene remuneración en especie. Las Autoridades Fiscales han dicho que en estos casos la política fiscal beneficiosa puede aplicarse hasta la fecha en que entró en vigor la formalización: reembolsos libres de impuestos de hasta de AWG 15,000 por año calendario pueden hacerse a los expatriados hasta octubre de 2017, por lo tanto, pero no más allá de esa fecha.
Alojamiento proporcionado por la compañía
La Regulacion para el tratamiento impositivo de los beneficios suplementarios proporciona reglas para determinar el beneficio imponible cuando el empleador ofrece alojamiento (es decir, alojamiento de propiedad del empleador) a disposición del empleado o paga la renta del empleado. La facilidad de expatriados establece explícitamente que las reglas bajo el Reglamento no se aplican. Sin embargo, las Autoridades Fiscales ahora han respondido que esto solo es cierto cuando el empleador paga el alquiler (que está exento de impuestos hasta AWG 2,500 por mes); no se aplica en otras situaciones, como cuando el empleado tiene el uso de un alojamiento propiedad del empleador. En este último caso, el beneficio debe establecerse de acuerdo con las reglas mencionadas anteriormente (que establecen que el beneficio imponible depende del valor del alojamiento y el valor de los otros componentes del salario del expatriado). Ese beneficio puede estar (parcialmente) exento ya que el expatriado es elegible para una remuneración libre de impuestos en tipo de AWG 15,000 por año calendario.
Por favor, háganos saber si tiene alguna pregunta sobre lo anterior.
Saludos,